Le criptovalute salgono, le azioni crollano mentre le obbligazioni e il dollaro crolla

Durante la transizione da gennaio a febbraio, le azioni sono aumentate vertiginosamente poiché i flussi mensili erano previsti e le eccedenze di op-ex sono state estinte. Ma, con il passare della settimana e NFLX e FB sono stati bastonati come un cucciolo di foca (solo per essere riscattati in minima parte da AMZN), gli acquirenti in calo sono tornati indietro e i guadagni di AMZN hanno salvato gli investitori da più dolore.

Oggi è stata una giornata selvaggia con la forza di AMZN alla base e i dati sui salari di buone notizie-cattive-notizie che sono stati ignorati, lasciando il Nasdaq in rialzo del 2% e tutte le major in verde negli ultimi 30 minuti… poi un'ondata di pressione di vendita ha colpito tutte le major ed è riuscito a spingere The Dow in rosso per la giornata …

Durante la settimana, The Dow e S&P sono riusciti a tornare in verde mentre Small Caps e Big-Tech sono rimasti in rosso. Il vomito di fine giornata (riscatti dell'ETF?) in realtà ha lasciato tutte le major in rosso per la settimana…

S&P e The Dow sono rimbalzati dai loro 200DMA oggi…

In particolare, nonostante l'impennata dei tassi di questa settimana, la crescita ha sovraperformato il valore…

Fonte: Bloomberg

Un'enorme divergenza nel gruppo FANGMAN nelle ultime due settimane…

Fonte: Bloomberg

E nel caso ti chiedessi come mai titoli come FB e PYPL possono sviscerare la capitalizzazione di mercato in questo modo, ecco SpotGamma per spiegare…

La settimana è stata dominata dai flussi di lunedì e martedì che hanno consentito un'enorme compressione breve…

Fonte: Bloomberg

Mentre i principali indici sono rimbalzati oggi (grazie AMZN), il titolo mediano statunitense sta tornando vicino ai livelli più bassi da febbraio 2021…

Fonte: Bloomberg

Obbligazioni massacrate questa settimana con l'intera curva in rialzo tra 15 e 17 punti base…

Fonte: Bloomberg

Le aspettative di aumento dei tassi sono aumentate di nuovo oggi dopo le "buone" notizie di BLS sui guadagni a sorpresa del mercato del lavoro. Marzo sta ora valutando una probabilità del 45% di un aumento di 50 punti base e dicembre ora sta valutando una probabilità del 40% di un sesto aumento dei tassi entro la fine dell'anno…

Fonte: Bloomberg

E mentre gli STIR si sono spostati in modo aggressivo, la curva dei rendimenti ha gridato alla Fed di fermarsi, appiattendosi in modo significativo e segnalando problemi di errore politico proprio in anticipo…

Fonte: Bloomberg

Non sono state solo le obbligazioni statunitensi a fare il bagno di sangue , mentre il resto del mondo si è affrettato a recuperare il ritardo quando si è reso conto che i banchieri centrali questa volta sono seri…

I rendimenti dei Bund a 5 anni sono diventati positivi…

Fonte: Bloomberg

Gli STIR del Regno Unito sono cambiati in modo molto aggressivo…

Fonte: Bloomberg

E i JGB hanno toccato la parte superiore del loro corridoio di controllo della curva dei rendimenti…

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I rendimenti reali hanno continuato a salire al rialzo questa settimana con il rendimento reale a 30 anni tornato sopra 0…

Fonte: Bloomberg

E se i rendimenti reali sono giusti, allora le azioni hanno ancora molta strada da fare prima che la realtà venga soddisfatta…

Fonte: Bloomberg

Questa è stata la settimana peggiore per l'USDollar (contro i suoi omologhi fiat) da novembre 2020 (la settimana delle elezioni), cancellando tutti i guadagni di picco post-FOMC della scorsa settimana e altro ancora…

Fonte: Bloomberg

Cryptos ha avuto una grande settimana con Ethereum in testa…

Fonte: Bloomberg

Bitcoin è rimbalzato sopra i 40.000$ oggi (e Ether è salito a quasi 3.000$)…

Fonte: Bloomberg

Riuscirà o meno Ethereum a chiudere al di sopra del canale di trend negativo? La chiave per un ulteriore rialzo è chiudere sopra i 3k per cominciare. Il giorno 50 è ancora in rialzo a 3300. Interessante notare è il rialzo dello skew ETH, in particolare la scadenza breve. Le persone iniziano di nuovo a credere in qualche toro dell'ETH?

Fonte: Bloomberg

Le materie prime sono aumentate questa settimana guidate dal greggio (e dal rame)…

Fonte: Bloomberg

Ogni volta che l'oro è stato riportato al di sotto di $ 1800, è apparsa un'offerta …

Il WTI ha superato i 93$ oggi, il massimo da ottobre 2014…

L'aumento dei prezzi del petrolio significa che il presidente Biden è nei guai mentre i prezzi del gas stanno per esplodere…

Fonte: Bloomberg

Ma poi di nuovo, il presidente Biden ha appena subito la "croce della morte", scendendo al di sotto dell'indice di approvazione di Trump per lo stesso periodo del suo mandato…

Fonte: Bloomberg

Infine, a giudicare dai mercati del credito e dai rendimenti reali, c'è ancora molto da fare in questa fase discendente…

Fonte: Bloomberg

E proprio mentre la nemesi dei banchieri centrali colpisce il mondo – Stagflation …

Fonte: Bloomberg

Tornate al lavoro Mr. Powell, Bailey, Kuroda e Ms. Lagarde! Vi lasciamo con un'osservazione (da Charlie McElligott di Nomura) su cui tutti dovrebbero riflettere mentre il mercato azionario rimbalza…

"… c'è un "coperchio" in testa sulle azioni, in cui la Fed sta effettivamente shortando Calls / al rialzo perché ogni volta che le azioni statunitensi salgono sostanzialmente al rialzo, la FCI statunitense si allenta… ed è esattamente questo il momento in cui dobbiamo anticipare che salgono " i loro messaggi "da falco"".

Fai trading di conseguenza.