Palantir esplode sulla grande battuta di guadagni; La fase successiva dell’intelligenza artificiale è il livello dell’applicazione
Palantir esplode sulla grande battuta di guadagni; La fase successiva dell’intelligenza artificiale è il livello dell’applicazione
Per primi sono arrivati i chip avanzati Nividia, seguiti dal tema “Powering Up America” e da un’impennata degli investimenti nei data center. Quindi qual è il prossimo passo? L'attenzione si sposta al livello dell'applicazione.
Ora che l’intelligenza artificiale di Deepseek è alle nostre spalle, gli investitori stanno iniziando a concentrarsi sul livello delle applicazioni software che potrebbero favorire la bolla dell’intelligenza artificiale.
Prendiamo ad esempio Palantir Technologies. Le azioni sono aumentate lunedì sera dopo che la società di software di intelligenza artificiale ha registrato un forte battito nel quarto trimestre, ha pubblicato una previsione sui ricavi per l'intero anno superiore a Bloomberg Consensus e il suo CEO ha pubblicizzato una "crescita organica selvaggia" per i suoi prodotti di intelligenza artificiale.
Alex Karp, CEO di Palantir
Palantir è nota soprattutto per il suo lavoro nel campo della sicurezza nazionale, fornendo al governo degli Stati Uniti e alle agenzie federali, compreso il Dipartimento della Difesa, prodotti di intelligenza artificiale ad alta tecnologia. La società ha riportato un massiccio incremento dei ricavi nel quarto trimestre, in crescita del 36% a 827,5 milioni di dollari, superando il consenso medio registrato da Bloomberg di 775,9 milioni di dollari. Anche l'utile ha superato le aspettative, attestandosi a 14 centesimi per azione, rispetto agli 11 stimati.
Ecco un'istantanea dei risultati del quarto trimestre (per gentile concessione di Bloomberg):
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Ricavi: 827,5 milioni di dollari, +36% a/a, stimati 775,9 milioni di dollari
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Utile operativo 11 milioni di dollari, -83% a/a, stimato 84,8 milioni di dollari
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EPS 3,0c contro 4,0 ato/anno
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Liquidità e mezzi equivalenti 2,10 miliardi di dollari contro 831,0 milioni di dollari a/a, stima 1,18 miliardi di dollari
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Utile operativo rettificato 372,5 milioni di dollari, +78% a/a, stimato 309,6 milioni di dollari
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EPS rettificato 14c rispetto a 8,0 a/a, stima 11c
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Ebitda rettificato 379,5 milioni di dollari, +75% a/a, stima 314,3 milioni di dollari
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Flusso di cassa libero rettificato di 517,4 milioni di dollari, +70% a/a
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Margine operativo rettificato 45% rispetto al 34% a/a, stima 39,6%
La società con sede a Denver ha riportato una previsione per l'intero anno 2025 che ha superato le stime del consenso di Bloomberg mentre cavalca la prossima evoluzione della bolla dell'intelligenza artificiale, ovvero il livello applicativo…
Previsioni per l’intero anno (per gentile concessione di Bloomberg):
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Le entrate previste vanno da 3,74 a 3,76 miliardi di dollari, stimate a 3,54 miliardi di dollari
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L'utile operativo rettificato è previsto tra 1,55 e 1,57 miliardi di dollari, stima 1,37 miliardi di dollari
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Il flusso di cassa disponibile rettificato è compreso tra 1,5 e 1,7 miliardi di dollari
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Il fatturato commerciale statunitense è superiore a 1,08 miliardi di dollari
Previsioni del primo trimestre:
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Ricavi compresi tra 858 e 862 milioni di dollari, stima 802,9 milioni di dollari (Bloomberg Consensus)
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L'utile operativo rettificato prevede un valore compreso tra 354 e 358 milioni di dollari, stimato a 300,4 milioni di dollari
Ecco cosa ha da dire Wall Street (per gentile concessione di Bloomberg):
Sanjit Singh, analista di Morgan Stanley (portato a pari peso da sottopeso)
I fondamentali di Palantir stanno migliorando e manca un chiaro catalizzatore di ribasso nonostante la valutazione costosa del titolo
I risultati sono stati guidati dalla domanda nelle unità commerciali e governative statunitensi della società
PT fissato a 95 dollari da 60 dollari, il nuovo obiettivo implica un aumento del 13% rispetto all'ultima chiusura
Mandeep Singh, analista di Bloomberg Intelligence
Mentre gli aumenti delle vendite al di fuori degli Stati Uniti potrebbero rimanere modesti, la forte crescita del segmento governativo del quarto trimestre di Palantir potrebbe essere il risultato di crescenti tensioni geopolitiche
"Il contributo di International alle vendite totali potrebbe diminuire di almeno 10 punti percentuali"
Analista di Jefferies Brent Thill (sottoperformante, PT a $ 60 da $ 28)
Palantir ha riportato un quarto trimestre eccezionale "con un fatturato record e un'accelerazione della crescita nella maggior parte dei parametri di riferimento"
"I fondamentali sono solidi e siamo costruttivi rispetto all'accelerazione dello slancio statunitense"
William Blair (sottoperformante)
La prospettiva "era un deficit di 750 milioni di dollari rispetto a quando il CEO Alex Karp ha dichiarato: 'Sto guidando l'azienda a raggiungere i 4,5 miliardi di dollari nel 2025'", in una call sugli utili dell'agosto 2022
"Sebbene l'azienda abbia mancato il suo obiettivo triennale, il software Foundry e Gotham dell'azienda sta vivendo uno slancio significativo nel mercato"
Le azioni vengono scambiate con "un premio di oltre 100 miliardi di dollari rispetto ai concorrenti con fondamentali simili"
RBC Capital Markets (sottoperformance, PT $ 11)
"Palantir ha registrato un trimestre solido e le previsioni per il 2025 hanno superato il consenso"
Notevole è l’accelerazione della crescita commerciale statunitense
Conoscenza vitale
I risultati mostrano un "solido rialzo" delle vendite e dei margini operativi
Le prospettive sono positive e il commento dell'azienda "rimane più rialzista che mai"
Le azioni di Palantir sono aumentate del 21% nelle negoziazioni pre-mercato a New York, raggiungendo un nuovo massimo record di 101 dollari per azione.
Tornando a una visione più ampia, Kash Rangan di Goldman ha spiegato ai clienti questa settimana che "il livello applicativo dello sviluppo dell'intelligenza artificiale è destinato a trarne vantaggio nel 2025 poiché le entrate si spostano dal livello infrastrutturale".
E concludiamo la nota con i commenti del CTO di Palantir Shyam Sankar sulla Cina…
NOVITÀ – Il CTO di Palantir afferma che gli Stati Uniti "sono in guerra con la Cina" e "è giunto il momento di mobilitarsi". pic.twitter.com/QHr10QpGLm
– Disclose.tv (@disclosetv) 4 febbraio 2025
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Tyler Durden Mar, 04/02/2025 – 08:05
Questa è la traduzione automatica di un articolo pubblicato su ZeroHedge all’URL https://www.zerohedge.com/markets/palantir-erupts-big-earnings-beat-next-phase-ai-application-layer in data Tue, 04 Feb 2025 13:05:00 +0000.